Серебро, одно из наиболее популярных драгоценных металлов, столкнулось с заметным падением стоимости в последние дни. После того как цена серебра достигла пятинедельного максимума на уровне $32,30, произошел откат, который привел к потере более 6% в цене. Это падение стало причиной пробоя важного технического уровня — 100-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA), что является сигналом о возможном продолжении нисходящего тренда.
Технические индикаторы и рыночная ситуация в целом на данный момент указывают на дальнейшие риски для серебра, при этом для инвесторов и трейдеров важно понимать, как влияют макроэкономические факторы на рынок серебра и как можно интерпретировать текущие сигналы. В статье будет рассмотрено текущее состояние серебра, причины его падения, а также возможные сценарии на ближайшее будущее.
Текущая ситуация на рынке серебра
Цена серебра в последнее время была под давлением, после того как она достигла пятинедельного максимума на уровне $32,30. Однако последующие события привели к значительному снижению стоимости — на 6% от этой отметки, что является довольно значительным откатом за короткий промежуток времени. Это падение спровоцировало пробой важного технического уровня — 100-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA). Этот индикатор является ключевым для многих трейдеров, поскольку он позволяет отслеживать долгосрочные тенденции и определять точки возможных разворотов.
Как правило, если цена актива пробивает 100-дневную EMA вниз, это сигнализирует о возможном продолжении нисходящего тренда. Для серебра этот пробой стал важным техническим сигналом, что увеличивает вероятность дальнейших потерь в ближайшем будущем. Таким образом, цена серебра теперь находится под угрозой продолжительного снижения.
Нисходящий тренд и уровни поддержки
Снижение стоимости серебра не ограничивается только пробоем 100-дневной EMA. Также в последние дни серебро встретило сопротивление на уровне коррекции Фибоначчи 0,618, что ограничило восходящий импульс и удержало цену в рамках нисходящего тренда. Этот уровень коррекции Фибоначчи считается важным для анализа краткосрочных колебаний на рынке, и его роль как барьера для дальнейшего роста цены металл также подтверждает продолжающееся давление на серебро.
В настоящее время серебро приближается к ключевому уровню поддержки на отметке $30,20. Это важная психологическая и техническая отметка, так как она представляет собой сильный барьер для дальнейшего падения. Если цена серебра продолжит снижаться и пробьет этот уровень, следующей значимой поддержкой станет отметка $29,65 — ценовое дно, которое удерживалось с сентября. Пробой этих уровней будет указывать на возможность дальнейшего падения, и инвесторы будут следить за этим развитием событий.
Технические индикаторы подтверждают медвежий настрой на рынке серебра. Индекс относительной силы (RSI), который измеряет силу или слабость актива, остается выше зоны перепроданности. Это означает, что на рынке серебра все еще существует возможность дальнейшего снижения цены, прежде чем наметится восстановление. Однако покупатели на этом этапе могут начать активно вмешиваться в процесс, если цена достигнет слишком низких уровней, создавая таким образом сопротивление и возможность для разворота.
Влияние макроэкономических факторов на цену серебра
Основной фактор, который оказывает давление на серебро в последнее время, — это внешнеэкономическая ситуация, в частности, действия Федеральной резервной системы США (ФРС). Политика ФРС и ожидания рынка относительно будущих шагов центрального банка значительно влияют на стоимость серебра, так как эти факторы могут усиливать или ослаблять влияние доллара США, который является основной валютой, в которой торгуются многие сырьевые товары, включая серебро.
Сейчас рынки ожидают заседания ФРС 17-18 декабря, на котором будет рассмотрен вопрос изменения процентных ставок. Снижение ставки на 25 базисных пунктов (0,25%) ожидается с высокой вероятностью — около 97%, согласно данным инструмента CME FedWatch. Однако ключевым событием на этом заседании будет комментарий председателя ФРС Джерома Пауэлла, который может дать больше ясности относительно будущих шагов центрального банка.
Последние экономические данные поддерживают идею умеренного подхода к смягчению денежно-кредитной политики. Базовая инфляция, которая остается на высоком уровне (3,3% годовых), значительно превышает целевой уровень ФРС в 2%, что указывает на продолжающееся инфляционное давление в экономике. В то же время, хотя данные по рынку труда и заявкам на пособие по безработице показывают признаки некоторого ослабления, общий экономический рост остается достаточно устойчивым. Это говорит о том, что необходимость в агрессивном снижении ставок не столь актуальна, что также оказывает давление на серебро.
Укрепление доллара США, которое произошло в последние недели, является еще одним фактором, способствующим падению цен на серебро. Как правило, более сильный доллар делает серебро и другие драгоценные металлы менее привлекательными для инвесторов, так как они не приносят процентного дохода, в отличие от активов в долларах. Это усиливает желание инвесторов переключаться на более доходные активы, такие как казначейские облигации, доходность по которым растет в условиях роста ставок.
Перспективы серебра на ближайшее будущее
Будущее серебра в ближайшие недели и месяцы во многом будет зависеть от того, сможет ли оно удержаться на уровнях поддержки $30,20 и $29,65. Эти ценовые уровни являются критическими для определения дальнейшей траектории серебра. Если серебро пробьет эти уровни и продолжит снижение, это может существенно изменить настроения на рынке и привести к еще более выраженному медвежьему тренду.
С другой стороны, если серебро сумеет удержаться на этих уровнях и начать восстанавливаться, это может стать сигналом для возможного разворота тренда и роста в будущем. Важно отметить, что любые изменения в риторике ФРС, а также ослабление доллара, могут оказать существенное влияние на стоимость серебра и привести к росту цен на металл.
Дополнительные факторы, которые могут повлиять на цену серебра
Кроме упомянутых экономических факторов, существует несколько других причин, которые могут повлиять на цену серебра. Одним из таких факторов является спрос на серебро в промышленности, который также может варьироваться в зависимости от состояния мировой экономики. Серебро используется в различных отраслях, таких как электроника, солнечные панели и медицинская техника, и колебания в этих секторах могут влиять на его цену.
Также стоит учитывать геополитическую нестабильность, которая может оказать влияние на спрос на драгоценные металлы как на безопасные активы. В случае ухудшения международной ситуации инвесторы могут начать активно искать убежище в серебре, что может способствовать росту цен на этот металл.
Заключение
Падение серебра на 6% и пробой 100-дневной EMA сигнализируют о возможном продолжении нисходящего тренда в ближайшие недели. Давление на рынок серебра оказывает как технические, так и макроэкономические факторы, включая действия Федеральной резервной системы и укрепление доллара. В ближайшее время критическими уровнями для серебра являются $30,20 и $29,65, и дальнейшая динамика цены будет зависеть от того, удастся ли металлу удержаться на этих уровнях.
